比双林GF还猛！塞力斯机器人五大核心供应商实锤社保外资重仓押注

排行榜 2025年05月26日 08:58 4 aa

重磅！人形机器人再传利好！

5月23日市场传出，赛力斯定于6月16 日(周一)展示人形机器人Demo，2025年预计产量2500-3000，2026年上半年产量6000台。

受此利好消息影响，塞力斯股价涨停并且再创历史新高。

尽管塞力斯多次辟谣器人业务合作传闻，但市场对其潜在布局的猜测仍持续发酵，可以反应出市场对塞力斯人形机器人前景的看好。

人形机器人是新经济时代下最大的增量市场。2025年人形机器人正式进入量产元年，海内外多家大厂利好消息不断。

除了英伟达、华为、谷歌、苹果等全球科技巨头纷纷布局人形机器人外，全球主流的车企也在纷纷加码人形机器人。

据不完全统计，当前国内已有广汽、上汽、比亚迪、小鹏、奇瑞、小米、塞力斯等15家车企，以及华为、地平线、禾赛科技等供应链企业，相继投入人形机器人赛道。在海外，特斯拉、宝马、奔驰、本田、丰田、现代等6家车企也提出了自己的人形机器人思路。全球主流车企基本已入局人形机器人赛道。

花旗银行表示，到2050年人形机器人市场规模将达7万亿美元，全球人形机器人数量将达6.48亿台。

随着越来越多的行业巨头进入到人形机器人领域，最受受益莫过产业链的供应商。那么，塞力斯人形机器人推出来后，它的供应商又将得到资金的重点炒作。

经过深度挖掘和查阅上市公司公告，目前真正塞力斯核心供应商就5家。

第一家：手动变速器龙头

公司亮点：公司是乘用车手动变速器总成、齿轮零部件领域高新技术企业

核心逻辑：公司减速器是塞力斯的核心供应商，通过汽车供应链关系进入到人形机器人供应链中。目前产品已顺利通过样品验证，并且拟定于 2025 年正式投入量产。

机构动态：在最新的十大流通股东中，6家新进，1家加仓；永赢先进制造智选混合基金重仓2423万股，一季度加仓1871万股；四大超级牛散新进2522万股；养老金1202组合重仓492万股。

第二家：国内同步器龙头

公司亮点：公司在国内同步器市场占据龙头地位，具备自主设计、同步开发和试验验证能力，在商用车重卡AMT相关产品的研发生产中处于国内第一梯队。

核心逻辑：公司是华为汽车问界的核心供应商，公司子公司提供的精密行星减速机，成功应用于人形机器人关节驱动总成。目前市场唯一实锤赛力斯机器人供应商。

第三家：发动机泵龙头

公司亮点：公司是中国目前自主研发能力最强的机油泵制造企业

核心逻辑：公司的高效节能无刷电机项目，，涵盖车用电机、关节模组电机、工业智能设备电机等400万产能电机，与赛力斯达成紧密合作，共同搭建美湖智造泵类产品，赋能赛力斯智能化零部件产品。

机构动态：一季度最新的十大流通股东中，有6大股东新进；全国社保基金1040组合新进174万股，QFII摩根士丹利新进171万股。三大公募基金新进1170万股。

第四家：碳纤维复合齿轮技术龙头

公司亮点：首创的碳纤维复合齿轮技术，在机器人领域独树一帜

核心逻辑：实现模组的自研自制，汽车减速器-人形机器人行星减速器/谐波减速器，电子水泵电机-人形机器人无框力矩电机，与赛力斯携手合作，共同开发智能电驱动减速器总成，并积极布局一体化关节模组。

机构动态：首先业绩方面，24年收入84.70亿元，同比+47.02%；归母净利润3.97亿元，同比扭亏。25Q1收入26.97亿元，同比/环比80.30%/4.22%；归母净利润1.24亿元，同比/环比+211.85%/+43.71%。在最新的十大流通股东中，北向资金重仓1184万股，一季度加仓331万股，全国社保基金重仓1029万股

第五家：发动机废气再循环系统龙头

公司亮点：公司是国内发动机废气再循环系统龙头

核心逻辑：公司针对人形机器人领域的研发及应用主要聚焦于灵巧手、谐波减速器、驱动电机部件等方向，该公司已经获得赛力斯电机半总成定点，完美适配当下轻量化需求。

机构动态：最新十大流通股，六大新进，1家加仓。四大公募基金新进重仓1610万股；