信创加速与AI重构，国产软件前景可观

今日快讯 2025年11月06日 19:43 3 admin

工业和信息化部数据显示，2025年前三季度我国软件业务收入达到11.11万亿元，同比增长13.0%。这一数字背后，产业内部结构正经历深刻变革——信息技术服务收入占比已攀升至68.8%，成为推动行业增长的主引擎。

在苏州近日举行的2025软件创新发展大会上，中国软件行业协会首次发布的《2025中国信创软件高质量发展报告》揭示了行业新动向：人工智能深度赋能、开源重构产业规则、信创出海等趋势正重塑软件产业格局。

一、产业增长动力转换，信创软件迈向价值创造

软件产业增长动力已从规模扩张转向质量提升。2025年作为“十四五”规划收官之年，标志着我国信创产业开始从“安全可控”迈入 “价值创造” 的战略跃迁期。

从细分领域看，产业升级路径鲜明。前三季度，信息技术服务收入7.64万亿元，同比增长14.3%，增速明显高于行业平均水平。其中，云计算与大数据服务收入达1.16万亿元，集成电路设计收入3234亿元，增速高达16.9%，展现出软硬件协同发展的良好态势。

基础软件作为产业根基，在政策与市场双轮驱动下稳步推进。国产操作系统在政务云中部署稳定运行超过800天的案例已不鲜见；国产数据库在金融、电信等关键行业核心业务系统中占比稳步提升。

表1：2025年前三季度软件业细分领域表现

细分领域	收入规模（亿元）	同比增长率
软件业务收入	111,126	13.0%
其中：软件产品收入	23,854	10.9%
其中：基础软件	1,383	11.2%
其中：工业软件	2,359	9.8%
信息技术服务收入	76,433	14.3%
其中：云计算、大数据服务	11,587	13.7%
其中：集成电路设计	3,234	16.9%
信息安全产品和服务收入	1,627	6.9%
嵌入式系统软件收入	9,212	8.7%

数据来源：工信部

政策强力支持为信创产业注入持续动力。国资委79号文要求2027年底前实现所有中央企业的信息化系统安可信创替代。据艾媒咨询测算，2023年中国信创产业规模将达20961.9亿元，2027年有望达到37011.3亿元，展现出强劲增长潜力。

二、AI大模型重构软件生态，开发范式生变

人工智能技术的飞速发展，特别是大模型在自然语言处理、计算机视觉等领域取得的突破性进展，正驱动传统软件的研发范式、架构设计、交互机制与部署方式经历前所未有的变革。

“大模型正在重塑软件开发模式。”百度首席技术官王海峰指出，“基于大模型的代码生成工具可将开发效率提升30%以上，同时降低代码错误率。”

这一趋势在软件开发领域引发链式反应。中国信息通信研究院研究显示，以大模型为代表的人工智能技术正深刻改变软件形态演进路径。从编码助手到自动测试，从智能调试到文档生成，软件开发全生命周期正迎来智能化重构。

软件开发效率与产品形态迎来双重变革

“大模型正在重塑软件开发模式。”百度首席技术官王海峰指出，“基于大模型的代码生成工具可将开发效率提升30%以上，同时降低代码错误率。”

AI不仅改变开发方式，更在重塑软件产品和服务的形态。在企业管理软件领域，用友网络、金蝶国际等企业已推出基于AI的智能ERP系统；在安全软件领域，360安全大脑基于AI技术实现威胁的智能预测与自动响应。

大模型技术通过代码生成、自动化测试和智能调试等功能，显著提升了软件开发的效率和质量。根据CSDN 2024年的调查数据，AI技术已成为我国软件开发者工作中不可或缺的一部分，有69%的开发者正在使用AI工具，38%的开发者认为AI编码辅助工具可以减少20%至40%的工作量。例如，华为云CodeArts Snap通过大模型辅助系统测试代码生成，将传统测试脚本开发的人力成本降低了80%以上。

2023年中国AI Agent市场规模为554亿元，预计至2028年将达 8,520亿元，其年均复合增长率为72.7%，目前AI Agent已较大范围地落地在电商、教育、旅游、酒店以及客服领域。

数据来源：头豹研究院

端侧AI与推理算力的新机遇

推理算力需求爆发，国产算力迎新机遇。豆包等应用的全球火热，推动了推理算力需求的持续提升。DeepSeek通过技术创新有效实现大模型训练成本降低，大约为Meta的1/10，OpenAI的1/20，并通过开源协议和蒸馏等工程方法为业界带来低成本的端侧模型商品。

随着强化学习成为后训练阶段的标配，推理计算占比将逐步提升，ASIC以及国产芯片有望逐步抢占英伟达GPU的份额，迎来发展机遇。

三、信创软件出海提速，全球布局加速升级

《2025中国信创软件高质量发展报告》明确指出，全球布局加速升级，信创出海开辟新市场已成为关键趋势之一。在供应链重构的窗口期，中国信创软件企业正从“跟跑”转向“领跑”，通过抱团出海大步迈向“一带一路”市场。

科蓝软件是这一转型的典型案例。该公司近年来聚焦信创领域，自主研发SUNDB数据库，实现98.31%代码自主率并替换国外数据库，呼应了产业向“自主可控、突破卡脖子技术”迈进的战略方向。

区域产业集群的形成为信创出海提供了坚实支撑。从地区表现来看，京津冀地区软件业务收入同比增长14.6%，长三角地区增速达15.0%。这些区域已集聚了全国大多数信息技术头部企业，覆盖了从CPU、操作系统、数据库到应用软件的完整产业链。

上海在软件业务收入方面以20.2%的增速领跑全国，展现出软件产业在城市经济中的支柱作用，同时也为信创产品出海提供了更加完善的产业生态支撑。

四、投资视角下的软件产业新机遇

从投资角度看，软件产业正呈现出鲜明的结构性特征。政策面的强力支持为产业发展提供了持续动力。二十届四中全会提出以 “超常规措施” 推进核心科技自立自强，为基础软件、工业软件等领域带来明确利好。

信创国产化与AI商业化的双主线

上海证券计算机行业2025年度投资策略建议，关注信创国产化和AI商业化两大主线。在信创国产化方面，政策与生态共振，自主可控全面加速。国资委79号文提出的2027年底前实现所有央企业信息化系统安可信创替代的目标，为相关企业提供了明确的发展时间表。

在AI商业化方面，Agent助力大模型落地。B端，微软、谷歌、Salesforce、百度、腾讯、字节等持续加码，推动AI Agent商业化落地。C端，国内外Agent惊艳涌现，OpenAI发布AI代理Operator、Deep Research，智谱发布AutoGLM和GLM-PC两大系统，覆盖移动设备和桌面端。

AI大模型加持的软件企业估值逻辑生变

随着大模型技术的成熟，资本市场对软件企业的估值逻辑正在重构。具备AI原生能力的软件企业更受青睐，其溢价主要来源于技术壁垒、数据积累和生态价值。企业需关注大模型在具体业务场景中的落地效果，例如通过AI实现产品差异化、提升运营效率或开拓新商业模式。

数据显示，到2027年，中国数字经济占GDP比重将超过52%，软件作为数字经济的核心支撑，其战略地位将进一步提升。

在2025软件创新发展大会上，行业专家形成共识：未来属于那些既懂软件又懂行业，能够真正解决实际问题的企业。随着人工智能深度赋能、开源重构产业规则，软件产业的这场“硬核”转型才刚刚开始。

相关产品：

创业板软件ETF华夏（159256）跟踪创业软件指数（399264），该指数聚焦创业板中AI软件类50只优质个股，深度布局AI+，在人工智能应用端的金融科技、AI Agent、AI游戏方面均有涉及。其行业中软件开发+IT服务占比高达70%。权重股包括同花顺、润和软件、软通动力、指南针、昆仑万维、深信服等知名软件类企业。

风险提示: 1.本基金为指数型股票基金，主要投资于标的指数成份股及备选成份股，其预期风险和预期收益高于混合基金、债券基金与货币市场基金，属于中高等风险(R4)品种，具体风险评级结果以基金管理人和销售机构提供的评级结果为准。2.本基金存在标的指数回报与股票市场平均回报偏离、标的指数波动、基金投资组合回报与标的指数回报偏离等主要风险。3.投资者在投资本基金之前，请仔细阅读本基金的《基金合同》、《招募说明书》和《产品资料概要》等基金法律文件，充分认识本基金的风险收益特征和产品特性，并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等因素充分考虑自身的风险承受能力，在了解产品情况及销售适当性意见的基础上，理性判断并谨慎做出投资决策，独立承担投资风险。4.基金管理人不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。本基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对本基金业绩表现的保证。5.基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在投资者做出投资决策后，基金运营状况、基金份额上市交易价格波动与基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负责。6.中国证监会对本基金的注册，并不表明其对本基金的投资价值、市场前景和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。7.本产品由华夏基金发行与管理，代销机构不承担产品的投资、兑付和风险管理责任。8. 本资料不作为任何法律文件，资料中的所有信息或所表达意见不构成投资、法律、会计或税务的最终操作建议，我公司不就资料中的内容对最终操作建议做出任何担保。在任何情况下，本公司不对任何人因使用本资料中的任何内容所引致的任何损失负任何责任。我国基金运作时间较短，不能反映股市发展的所有阶段。9.市场有风险，投资须谨慎。