有色金属已升华，AI产业的应用及需求铜、铝、稀土、钽、锗

今日快讯 2025年10月07日 19:19 0 aa

2025年有色板块和AI板块联袂上涨，因为有色金属已经不再仅仅是基础工业生产资料，而是迅速成为高科技行业的生命源泉。国内的产品生态已经从过去的初加工到精细加工，以满足国内元器件，半导体，AI服务器等产业迅速增长的需求，可以说有色产业已经华丽转身。

AI产业对有色金属的需求主要围绕“算力基建、智能设备、量子计算、消费电子”核心场景展开，覆盖铜、铝、稀土、钽、锗等多种关键有色金属。

1. 算力基建：AI服务器与数据中心的“电力与散热核心”

AI服务器的高能耗（单柜功率超30kW）和高速信号传输需求，催生了对高纯度电解铜的大量需求——其电阻小、信号衰减低的特性，是AI服务器电力传输（如电缆、母线）与信号互联（如PCB线路）的关键材料，2025年全球AI服务器用铜量预计达50万吨（占铜总需求的3%）。同时，AI服务器发热量是传统服务器的2-3倍，铝基散热材料（如铝制散热器）因导热系数高（237W/m·K）、成本低（为铜的1/3），成为液冷系统的核心用材，占液冷系统用材的70%，中国作为全球最大铝生产国（占比58%），其铝基散热材料产能（2025年或达30万吨）成为AI液冷浪潮的核心受益支撑。

2. 智能设备及机器人：AI工厂自动化的“强磁动力源”

AI工厂的机械臂、AGV小车、智能产线等自动化设备，核心动力来自高性能永磁电机（如钕铁硼磁材），而钕、镝等稀土元素是钕铁硼磁材的“心脏”——其高磁能积、强抗退磁性能，使电机体积更小、扭矩更大（单台工业机器人需0.5-1kg钕铁硼磁材）。2025年全球AI工厂机器人保有量预计超500万台，稀土永磁需求将迎来“井喷式”增长。此外，中国控制全球93%重稀土产能（如北方稀土、厦门钨业），凭借“资源+加工”一体化优势，已成为特斯拉、英伟达等巨头的核心供应商。

3. 量子计算：AI算力突破的“稀有材料基石”

量子计算芯片需要高介电常数基板（如钽酸锂），其高介电常数、低损耗的特性，是量子芯片实现高集成度的关键；锗则是量子计算红外探测器（如中红外探测器）的核心材料，因高红外透射率（可达90%以上），能有效捕捉红外信号。全球70%的钽矿集中在非洲（刚果金、卢旺达），中国企业（如东方钽业）正加速布局海外矿权；中国锗储量占全球41%（云南、四川），云南锗业等企业凭借资源垄断，有望在量子计算商业化中受益。

4. AI终端设备：消费级AI产品的“轻量化与功能化材料”

AI眼镜、AI手机等消费级AI产品，对“轻、精、强”材料的需求激增。钛合金（密度4.5g/cm³、强度≥900MPa）因轻量化、耐腐蚀特性，成为AI眼镜镜框的核心材料（满足镜框超薄＜3mm需求）；钕铁硼永磁体（磁能积≥400kJ/m³）因高剩磁、高矫顽力，成为AI眼镜微型电机（如自动对焦电机）的“心脏”（体积仅为传统铁氧体的1/3，输出扭矩提升3倍）；铍青铜（导电率≥99.95%IACS）因高导电、高弹性，用于AI眼镜电池连接片（保障充电效率）；铝基复合材料（热导率＞200W/m·K）因高散热性能，作为AI眼镜散热片（解决长时间佩戴发热问题）。